پیش بینی بازارها در ۱۲ مهر/ روز آزمون دلار ۲۷۰ هزار تومانی و سکه ۲۷۳ میلیونی/ سه متغیر که یکشنبه بازار را جابه‌جا می‌کنند
به گزارش برنا، در بازار جهانی، اونس طلا حوالی ۴۱۴۰ دلار ایستاد و بیت‌کوین نیز در محدوده ۸۴ تا ۸۵ هزار دلار نوسان داشت. اکنون پرسش اصلی بازار این است که آیا رشد شنبه در نخستین روز کاری هفته ادامه پیدا می‌کند یا بازار پس از جهش اخیر وارد مرحله استراحت و اصلاح می‌شود.
دلار در آستانه عبور از مرز ۲۷۰ هزار تومان
دلار آزاد در پایان معاملات شنبه حوالی ۲۶۷ هزار تومان قرار گرفت و دامنه نوسان روزانه آن حدود ۲۶۵ تا ۲۶۷.۵ هزار تومان بود. این یعنی بازار عملاً به محدوده ۲۷۰ هزار تومان نزدیک شده است. داده‌های بازار نشان می‌دهد دلار نسبت به روز قبل بیش از ۳ درصد افزایش داشته و در مقیاس سه‌ماهه نیز رشد قابل توجهی ثبت کرده است.
برای یکشنبه، محدوده ۲۶۵ تا ۲۷۰ هزار تومان مهم‌ترین منطقه کوتاه‌مدت بازار است. تثبیت بالای ۸۲۷۰ هزار تومان می‌تواند انتظارات افزایشی را تقویت کند، در حالی که عقب‌نشینی به زیر ۲۶۵ هزار تومان می‌تواند بخشی از رشد شنبه را پس بگیرد.
در همین حال، گزارش‌های منتشرشده درباره عرضه ارز از سوی بانک مرکزی نشان می‌دهد سیاست‌گذار تلاش کرده با افزایش عرضه، فشار تقاضا در بازار را کنترل کند. با این حال، واکنش بازار در شنبه نشان داد که صرف افزایش عرضه لزوماً به معنای کاهش فوری قیمت نیست.
طلا، اونس جهانی عقب نشست اما دلار داخلی اجازه کاهش نداد
طلای جهانی در پایان هفته در محدوده ۴۱۴۰ دلار به ازای هر اونس قرار داشت. قیمت جهانی طلا در هفته گذشته حدود ۲.۳ درصد کاهش یافت و در مقایسه با سقف تاریخی ژانویه نیز فاصله گرفته است.
با وجود این افت، طلای داخلی مسیر متفاوتی را طی کرد. طلای ۱۸ عیار در معاملات شنبه در محدوده ۲۶.۳ میلیون تومان قرار گرفت و رشد روزانه آن بیش از ۲ درصد گزارش شد.
این اختلاف مسیر یک نکته مهم دارد: در شرایط فعلی بازار ایران، نرخ دلار داخلی می‌تواند اثر کاهش اونس جهانی را تا حد زیادی خنثی کند. بنابراین برای ۱۲ مهر، جهت طلای ۱۸ عیار بیش از گذشته به رفتار دلار وابسته خواهد بود.
محدوده ۲۶ تا ۲۷ میلیون تومان برای هر گرم طلای ۱۸ عیار را می‌توان محدوده مهم معاملات کوتاه‌مدت دانست. عبور پایدار از سقف این محدوده، به حمایت همزمان دلار و اونس نیاز دارد.
سکه، حباب دوباره وارد بازی شد
سکه امامی شنبه در محدوده ۲۷۱ تا ۲۷۳ میلیون تومان قرار داشت. داده‌های بازار همچنین نشان می‌دهد سکه نسبت به ارزش ذاتی خود دارای حباب قابل توجهی است؛ بنابراین قیمت سکه فقط از طلای خام و دلار تأثیر نمی‌گیرد و انتظارات معامله‌گران نیز در آن نقش دارد.
نیم‌سکه نیز حوالی ۱۴۲ میلیون تومان و ربع‌سکه حدود ۷۸ میلیون تومان معامله شد. حباب ربع‌سکه در داده‌های بازار به‌مراتب بیشتر از سکه امامی گزارش شده است؛ موضوعی که ریسک نوسان این قطعات را بالاتر می‌برد.
برای یکشنبه، محدوده ۲۷۰ میلیون تومان مرز مهم روانی سکه امامی است. ماندن قیمت بالای این سطح می‌تواند بازار را در محدوده‌های بالاتر نگه دارد، اما کاهش دلار یا افت تقاضای سفته‌بازانه می‌تواند باعث اصلاح قیمت شود.
اونس طلا زیر ۴۲۰۰ دلار، بازار جهانی چه می‌گوید؟
اونس طلا در پایان هفته نزدیک ۴۱۴۰ دلار بود. بازار جهانی در هفته گذشته با فشار همزمان دلار قوی‌تر و بازده بالاتر اوراق خزانه آمریکا مواجه شد و طلا دومین هفته نزولی متوالی خود را پشت سر گذاشت. معاملات آتی کامکس نیز هفته را در حدود ۴۱۳۳.۷ دلار به پایان رساند.
در طرف مقابل، ضعف اشتغال آمریکا در گزارش سپتامبر، که افزایش اشتغال را بسیار پایین‌تر از انتظار بازار نشان داد، انتظارات مربوط به سیاست پولی فدرال رزرو را تغییر داده است. برخی تحلیل‌های بازار این موضوع را برای طلا و دارایی‌های پرریسک مانند بیت‌کوین عاملی حمایتی می‌دانند.
برای ۱۲ مهر بنابراین محدوده ۴۱۰۰ تا ۴۲۰۰ دلار برای اونس اهمیت ویژه دارد. عبور دوباره از ۴۲۰۰ دلار می‌تواند فشار فروش هفته گذشته را کاهش دهد، در حالی که از دست رفتن محدوده ۴۱۰۰ دلار ریسک ادامه اصلاح را بیشتر می‌کند.
بیت‌کوین، ۸۴ هزار دلار یا بازگشت به ۸۷ هزار؟
بیت‌کوین در آخرین داده‌های شنبه در محدوده ۸۴.۵ تا ۸۴.۶ هزار دلار قرار داشت. در بازار داخلی نیز ارزش ریالی آن با توجه به نرخ دلار حدود ۲۲۷.۶ میلیارد ریال ثبت شده بود.
حرکت بیت‌کوین در روزهای اخیر نوسانی بوده است. تحلیل‌های تکنیکال منتشرشده برای کوتاه‌مدت، محدوده حدود ۸۲ تا ۸۷ هزار دلار را منطقه مهم نوسان می‌دانند. برخی تحلیل‌ها نیز مقاومت‌های بالاتر، از جمله محدوده ۸۸ تا ۹۰ هزار دلار، را برای ادامه حرکت صعودی مهم ارزیابی کرده‌اند.
بنابراین در ۱۲ مهر، بیت‌کوین همچنان بین دو سناریو قرار دارد: حفظ محدوده ۸۴ هزار دلار و تلاش برای بازگشت به ۸۷ هزار دلار، یا از دست دادن حمایت‌های نزدیک و حرکت به سمت ۸۲ هزار دلار.
تتر، آینه دوم بازار ارز
تتر در آخرین داده‌های بازار ایران حدود ۲۶۸.۷ هزار تومان معامله شد و اندکی بالاتر از دلار آزاد قرار داشت.
فاصله محدود میان تتر و دلار آزاد نشان می‌دهد بازار رمزارزی نیز فعلاً انتظارات ارزی بازار داخلی را دنبال می‌کند. بنابراین برای معامله‌گران ایرانی، بررسی همزمان دلار و تتر اهمیت بیشتری پیدا کرده است.
اگر تتر بالای محدوده دلار آزاد باقی بماند، می‌تواند نشانه‌ای از تداوم انتظارات صعودی در بازار ارز باشد. برعکس، کاهش فاصله یا افت تتر می‌تواند از کاهش فشار تقاضای کوتاه‌مدت خبر دهد.
بازار ۱۲ مهر در یک نگاه
با توجه به قیمت‌های ثبت‌شده در پایان معاملات شنبه و شرایط بازار جهانی، محدوده‌های مورد توجه برای یکشنبه ۱۲ مهر چنین است:
دلار آزاد: حدود ۲۶۵ تا ۲۷۰ هزار تومان
طلای ۱۸ عیار: حدود ۲۶ تا ۲۷ میلیون تومان
سکه امامی: حدود ۲۷۰ تا ۲۷۵ میلیون تومان
نیم‌سکه: حدود ۱۴۰ تا ۱۴۵ میلیون تومان
ربع‌سکه: حدود ۷۷ تا ۸۰ میلیون تومان
اونس جهانی: حدود ۴۱۰۰ تا ۴۲۰۰ دلار
بیت‌کوین: حدود ۸۲ تا ۸۷ هزار دلار
تتر: حوالی ۲۶۵ تا ۲۷۰ هزار تومان
این اعداد محدوده‌های تحلیلی و سناریویی هستند و نه قیمت قطعی آینده. در بازار ایران، تغییرات دلار می‌تواند حتی در یک روز مسیر طلا و سکه را تغییر دهد.
سه متغیر که یکشنبه بازار را جابه‌جا می‌کنند
نخستین متغیر، دلار است. نزدیک شدن دلار به کانال ۲۷۰ هزار تومان مهم‌ترین عامل داخلی برای طلا و سکه خواهد بود.
دومین متغیر، اونس جهانی است. طلا پس از دو هفته افت، اکنون در محدوده ۴۱۰۰ تا ۴۲۰۰ دلار قرار گرفته و واکنش آن به داده‌های اقتصادی آمریکا اهمیت زیادی دارد.
سومین متغیر، انتظارات معامله‌گران است. رشد سریع سکه در کنار افزایش حباب برخی قطعات نشان می‌دهد بخشی از قیمت فعلی ناشی از انتظارات بازار است، نه صرفاً ارزش طلای موجود در سکه.
بازار در نقطه تصمیم
بازار ۱۲ مهر در شرایطی آغاز می‌شود که سه بازار اصلی یعنی دلار، طلا و سکه پس از جهش شنبه در سطوح بالایی قرار گرفته‌اند. دلار به مرز ۲۷۰ هزار تومان نزدیک شده، طلای ۱۸ عیار بالای ۲۶ میلیون تومان ایستاده و سکه امامی نیز حوالی ۲۷۲ میلیون تومان معامله شده است.
در مقابل، بازار جهانی طلا هنوز با مقاومت ۴۲۰۰ دلار درگیر است و بیت‌کوین نیز در محدوده ۸۴ تا ۸۵ هزار دلار قرار دارد. بنابراین مسیر بازار داخلی در ۱۲ مهر بیش از هر چیز به واکنش دلار در برابر مرز ۲۷۰ هزار تومان و رفتار اونس جهانی در محدوده ۴۱۰۰ تا ۴۲۰۰ دلار وابسته خواهد بود.
اگر دلار بالای مرزهای فعلی تثبیت شود، طلا و سکه می‌توانند در سطوح بالای خود باقی بمانند. اگر دلار عقب‌نشینی کند، بازار طلا و سکه نیز ظرفیت اصلاح دارد. به همین دلیل، برای معاملات یکشنبه نمی‌توان تنها با نگاه به قیمت طلای جهانی یا تنها با نگاه به دلار تصمیم گرفت؛ ترکیب دلار، اونس و حباب سکه سه متغیر اصلی بازار هستند.
انتهای پیام/
